ТОП-10 российских компаний, принадлежащих офшорному капиталу

рэнкинг 02.08.2019

В июле 2018 г. в России были созданы специальные административные районы (САР) на острове Русский во Владивостоке и острове Октябрьский в Калининграде.

Зарегистрироваться в САР смогут только иностранные компании при выполнении ряда условий. Они должны быть созданы до 1 января 2018 г., инвестировать в России от 50 млн руб. за полгода и быть прописаны в странах, которые придерживаются правил группы разработки финансовых мер по борьбе с отмыванием денег (FATF) или состоят в комитете экспертов Совета Европы по оценке антиотмывочных мер (MONEYVAL).
Переехавшие в Россию иностранные компании могут скрыть информацию о своих бенефициарах, не платить налог с прибыли от продажи активов (акций), а также налог с дивидендов полученных от «дочек», а с выплаченных дивидендов ставка составит всего 5%.

В России предпринята попытка создания своих внутренних офшоров, первоначальная цель которых – защита и поддержка попавших под санкции компаний.

С 2019 г. многие популярные у российского бизнеса офшоры (Виргинские Острова (Великобритания), Бермудские, Каймановы и Сейшельские острова) начали принимать законы, требующие от компаний заниматься реальной деятельностью на их территориях: организации должны открыть полноценный офис, переехать из офшора или представить доказательства уплаты налогов в другой, прозрачной юрисдикции.

По данным на август 2019 г., наиболее популярной юрисдикцией для регистрации бизнеса с русским происхождением является Кипр. Республика, официально не считающаяся офшором, привлекает своих клиентов минимальными налогами, простотой регистрации и отчетности. Через Кипр контролируется более половины (53%) отечественных компаний с иностранным участием из низконалоговых или офшорных стран. На втором месте – офшорное государство Сейшельские острова – 14% (см. рисунок 1).

Рисунок 1. Наиболее популярные офшоры и низконалоговые юрисдикции для российского бизнеса, % от общего числа компаний, принадлежащих офшорному капиталу Рисунок 1. Наиболее популярные офшоры и низконалоговые юрисдикции для российского бизнеса, % от общего числа компаний, принадлежащих офшорному капиталу

Знаковым событием стало завершение 9 июля 2019 г. регистрации на острове Октябрьском ведущего мирового производителя алюминия En+ (контролирует НАО Русал), ранее находившегося под контролем предпринимателя Олега Дерипаски. С этого момента устав, который действовал в период регистрации компании на острове Джерси, заменяется на новый. Компания принимает новое официальное название на русском языке: «Международная компания «Публичное акционерное общество «Эн+ Груп».

Тем не менее, остается много крупных компаний, контролируемых офшорным капиталом, в том числе такие градообразующие предприятия как Новолипецкий и Магнитогорский металлургические комбинаты (см. табл. 1).

Таблица 1. Крупнейшие компании России по выручке, контролируемые через офшоры и низконалоговые юрисдикции
Ранг Компания Выручка, млрд руб. Прирост/снижение выручки к предыдущему периоду, % Чистая прибыль/убыток, млрд руб. Учредитель, доля, страна/территория
1 ПАО НОВОЛИПЕЦКИЙ МЕТАЛЛУРГИЧЕСКИЙ КОМБИНАТ 493,8
(2018 г.)
+19,9 117,8
(2018 г.)
FLETCHER GROUP HOLDINGS LIMITED 84,03%
Кипр
2 ПАО МАГНИТОГОРСКИЙ МЕТАЛЛУРГИЧЕСКИЙ КОМБИНАТ 458,2
(2018 г.)
+16,6 73,3
(2018 г.)
Mintha Holding Limited 84,26%
Кипр
3 НАО АКЦИОНЕРНОЕ ОБЩЕСТВО РУССКИЙ АЛЮМИНИЙ 253,3
(2017 г.)
+8,3 12,9
(2017 г.)
UNITED COMPANY RUSAL ALUMINIUM LIMITED 100%
Джерси
С 9 июля 2019 г. контролируется Международной компаний «Публичное акционерное общество «Эн+ Груп»
4 ПАО ТРУБНАЯ МЕТАЛЛУРГИЧЕСКАЯ КОМПАНИЯ 211,2
(2018 г.)
+14,3 -2,6
(2018 г.)
TMK STEEL HOLDING LIMITED 65,06%
Кипр
5 НАО АКЦИОНЕРНОЕ ОБЩЕСТВО АНТИПИНСКИЙ НЕФТЕПЕРЕРАБАТЫВАЮЩИЙ ЗАВОД 186,0
(2017 г.)
+26,8 0,03
(2017 г.)
VIKAY INDUSTRIAL LIMITED 80%
Кипр
6 ООО СНС-ХОЛДИНГ 182,9
(2017 г.)
-0,3 0,05
(2017 г.)
GK SNS LIMITED 100%
Кипр
7 ООО РУСЭНЕРГОСБЫТ 166,1
(2017 г.)
+11,9 5,5
(2017 г.)
RESENERGO INVESTMENTS LTD 50,5%
Кипр
8 НАО АКЦИОНЕРНОЕ ОБЩЕСТВО ГРУППА ИЛИМ 155,7
(2018 г.)
+41,0 35,6
(2018 г.)
Ilim SA 96,37%
Швейцария
9 ООО РОЛЬФ 153,7
(2018 г.)
+26,5 5,3
(2018 г.)
DELANCE LIMITED 99,98%
Кипр
10 ООО О`КЕЙ 150,4
(2018 г.)
-10,8 0,2
(2018 г.)
O'KEY GROUP S.A. 99,3%
Люксембург

Переезд российского капитала домой благотворно скажется на российской экономике, так как за ним потянутся и дополнительные инвестиции. Предприятия с российскими корнями находятся под постоянным подозрением. Зарубежные регуляторы, банки, аудиторы и юридические фирмы вводят для них новые дополнительные процедуры подтверждения благонадежности и добросовестности.

После начала обмена информацией между налоговыми службами России и иностранными юрисдикциями, прежде всего офшорными, у бизнеса появился еще один весомый повод переехать. Если компания зарабатывает в России, а налоги платит в другой стране (контролируемая иностранная компания), то ФНС может предъявить претензии за уклонение от уплаты налогов по месту фактической деятельности.

Другой повод вернуться в Россию – сохраняющееся политическое давление. С одной стороны, компании могут косвенно или напрямую оказаться под американскими или европейскими санкциями и лишиться активов в случае сохранения «прописки» за рубежом. С другой, сами офшоры все менее лояльно относятся к структурам, которые не ведут реальной экономической деятельности, а существуют исключительно для распределения денежных потоков между акционерами.