Тенденции деятельности крупнейших компаний реального сектора экономики Санкт-Петербурга в кризисные годы

обзор 10.07.2020

Информационное агентство Credinform представляет обзор тенденций деятельности крупнейших компаний реального сектора экономики Санкт-Петербурга в период финансового кризиса 2008 – 2009 годов.

Для анализа были выбраны крупнейшие (ТОП-1000) по объему годовой выручки за имеющиеся в органах государственной статистики отчетные периоды (2006 - 2011 годы) компании. Анализ проводился на основе данных Информационно-аналитической системы Глобас.

Число действующих компаний
В период 2006 - 2011 годов число действующих компаний росло, однако в целом темпы прироста снижались особенно в период острой фазы кризиса.

Рисунок 1. Изменение числа действующих компаний в 2006 – 2011 годах Рисунок 1. Изменение числа действующих компаний в 2006 – 2011 годах

Чистые активы - показатель, отражающий реальную стоимость имущества предприятия, рассчитывается ежегодно как разность между активами на балансе предприятия и его долговыми обязательствами. Показатель чистых активов считается отрицательным (недостаточность имущества), если задолженность предприятия превышает стоимость его имущества.

Крупнейшей компанией реального сектора экономики Санкт-Петербурга по размеру чистых активов являлось ООО ГАЗПРОМ МЕЖРЕГИОНГАЗ, ИНН 5003021311. В 2011 году чистые активы компании составляли почти 296 млрд рублей. В 2018 году этот показатель составлял уже почти 794 млрд рублей.

Наименьшим размером чистых активов в ТОП-1000 обладало ПАО ПАРНАС-М, ИНН 7830001250, в отношении которого рассматривается дело о банкротстве, введено внешнее управление с 02.03.2017. Недостаточность имущества этой компании в 2011 году выражалась отрицательной величиной -359 млн рублей, а в 2018 году – минус 664 млн рублей.

В 2006 - 2011 годах средние размеры чистых активов ТОП-1000 имели тенденцию к росту, темпы прироста значительно снижались в период острой фазы кризиса в 2008-2009 годах. (Рисунок 2).

Рисунок 2. Изменение средних показателей размера чистых активов ТОП-1000 в 2006 – 2011 годах Рисунок 2. Изменение средних показателей размера чистых активов ТОП-1000 в 2006 – 2011 годах

Доли предприятий с недостаточностью имущества в ТОП-1000 в период 2006 - 2011 годов в целом имели тенденцию к росту (Рисунок 3).

Рисунок 3. Доли компаний с отрицательными значениями чистых активов в ТОП-1000 в 2006 – 2011 годах Рисунок 3. Доли компаний с отрицательными значениями чистых активов в ТОП-1000 в 2006 – 2011 годах

Выручка
Крупнейшей компанией реального сектора экономики Санкт-Петербурга по размеру выручки являлось ПАО ГАЗПРОМ НЕФТЬ, ИНН 5504036333. В 2011 году этот показатель составлял более 824 млрд рублей, а в 2019 году – почти 1810 млрд рублей.

В целом наблюдалась тенденция к росту объемов выручки, со снижением темпов прироста показателя (Рисунок 4).

Рисунок 4. Изменение средних показателей выручки ТОП-1000 в 2006 – 2011 годах Рисунок 4. Изменение средних показателей выручки ТОП-1000 в 2006 – 2011 годах

Прибыль и убытки
Крупнейшей компанией реального сектора экономики Санкт-Петербурга по размеру чистой прибыли также являлось ПАО ГАЗПРОМ НЕФТЬ, ИНН 5504036333. В 2011 году прибыль компании составляла более 54 млрд рублей, а в 2019 году – почти 217 млрд рублей.

В период 2006 - 2011 годов показатели средних размеров прибыли ТОП-1000 имели тенденцию к росту, со значительным снижением темпов прироста показателя в 2008 году (Рисунок 5).

Рисунок 5. Изменение средних показателей прибыли (убытка) ТОП-1000 в 2006 – 2011 годах Рисунок 5. Изменение средних показателей прибыли (убытка) ТОП-1000 в 2006 – 2011 годах

В 2006 – 2011 годах средние значения показателей чистой прибыли предприятий ТОП-1000 имели тенденцию к росту, при этом увеличивался и средний размер чистого убытка. (Рисунок 6).

Рисунок 6. Изменение средних значений показателей чистой прибыли и чистого убытка компаний ТОП-1000 в 2006 – 2011 годах Рисунок 6. Изменение средних значений показателей чистой прибыли и чистого убытка компаний ТОП-1000 в 2006 – 2011 годах

Основные финансовые коэффициенты
В 2006 – 2011 годах средние показатели коэффициента общей ликвидности ТОП-1000 находились выше интервала рекомендуемых значений - от 1,0 до 2,0, с тенденцией к росту. (Рисунок 7).

Коэффициент общей ликвидности (отношение суммы оборотных средств к краткосрочным обязательствам) - показывает достаточность средств организации для погашения своих краткосрочных обязательств.

Рисунок 7. Изменение средних значений коэффициента общей ликвидности ТОП-1000 в 2006 – 2011 годах Рисунок 7. Изменение средних значений коэффициента общей ликвидности ТОП-1000 в 2006 – 2011 годах

В период 2006 - 2011 годов наблюдалась общая тенденция к снижению средних показателей коэффициента рентабельности инвестиций ТОП-1000 со значительным падением в 2008 году. (Рисунок 8).

Коэффициент рассчитывается как отношение чистой прибыли к сумме собственного капитала и долгосрочных обязательств и демонстрирует отдачу от вовлеченного в коммерческую деятельность собственного капитала и долгосрочно привлеченных средств организации.

Рисунок 8. Изменение средних значений коэффициента рентабельности инвестиций ТОП-1000 в 2006 – 2011 годах Рисунок 8. Изменение средних значений коэффициента рентабельности инвестиций ТОП-1000 в 2006 – 2011 годах

Коэффициент оборачиваемости активов - рассчитывается как отношение выручки от реализации к средней величине совокупных активов за период и характеризует эффективность использования всех имеющихся ресурсов, независимо от источников их привлечения. Коэффициент показывает, сколько раз за год совершается полный цикл производства и обращения, приносящий прибыль.

В 2006 – 2011 годах показатели данного коэффициента деловой активности в целом демонстрировали тенденцию к снижению. (Рисунок 9).

Рисунок 9. Изменение средних значений коэффициента оборачиваемости активов ТОП-1000 в 2006 – 2011 годах Рисунок 9. Изменение средних значений коэффициента оборачиваемости активов ТОП-1000 в 2006 – 2011 годах

Малый бизнес
43% предприятий ТОП-1000 зарегистрированы в Реестре субъектов малого и среднего предпринимательства Федеральной налоговой службы РФ. При этом доля их суммарной выручки в общем объеме ТОП-1000 в 2011 году составляла всего 4,9% (Рисунок 10).

Рисунок 10. Доли выручки субъектов малого и среднего предпринимательства ТОП-1000 в 2011 году Рисунок 10. Доли выручки субъектов малого и среднего предпринимательства ТОП-1000 в 2011 году

Скоринг бухгалтерской отчетности
Оценка финансового положения предприятий ТОП-1000 показывает, что наибольшая часть из них в 2020 году находится в финансовом положении выше среднего. (Рисунок 11).

Рисунок 11. Распределение компаний ТОП-1000 в 2020 году по скорингу бухгалтерской отчетности Рисунок 11. Распределение компаний ТОП-1000 в 2020 году по скорингу бухгалтерской отчетности

Индекс платежеспособности Глобас
Подавляющей части предприятий ТОП-1000 в 2020 году присвоен наивысший или высокий Индекс платежеспособности Глобас, что свидетельствует об их способности своевременно и в полном объеме погашать свои долговые обязательства (Рисунок 12).

Рисунок 12. Распределение компаний ТОП-1000 в 2020 году по Индексу платежеспособности Глобас Рисунок 12. Распределение компаний ТОП-1000 в 2020 году по Индексу платежеспособности Глобас

Вывод
Комплексная оценка деятельности крупнейших компаний реального сектора экономики Санкт-Петербурга, учитывающая основные индексы, финансовые показатели и коэффициенты, свидетельствует о преобладании положительных тенденций в период 2006 – 2011 годов (Таблица 1).

Таблица 1. Положительные и отрицательные тенденции, факторы оценки, возможный прогноз развития в период кризиса
Тенденции и факторы оценки Удельный вес фактора, % Возможный прогноз
Динамика числа действующих компаний up10  
Темп прироста числа действующих компаний down-10 Прирост числа действующих компаний в период острой фазы кризиса и выхода из него может снизиться
Динамика среднего размера чистых активов up10  
Темп прироста (снижения) среднего размера чистых активов up10 В период острой кризиса темпы прироста размера чистых активов могут снизиться
Рост / снижение доли предприятий с отрицательными значениями чистых активов down-10 В период острой фазы кризиса и выхода из него число компаний с отрицательными значениями чистых активов может увеличиться
Динамика среднего размера выручки up10  
Темп прироста (снижения) среднего размера выручки down-10 В период острой фазы кризиса темпы прироста размеров выручки могут снизиться
Динамика среднего размера прибыли up10 В период острой фазы кризиса средние размеры прибыли могут снизиться
Темп прироста (снижения) среднего размера прибыли (убытка) up10 В период острой фазы кризиса темпы прироста средней прибыли могут снизиться
Рост / снижение средних размеров чистой прибыли компаний up10 В период острой фазы кризиса размеры чистой прибыли могут снизиться
Рост / снижение средних размеров чистого убытка компаний down-10 В период кризиса и выхода из него размеры чистых убытков могут увеличиться
Рост / снижение средних значений коэффициента общей ликвидности up5  
Рост / снижение средних значений коэффициента рентабельности инвестиций down-10 В период кризиса и выхода из него коэффициент рентабельности инвестиций может снизиться
Рост / снижение средних значений коэффициента оборачиваемости активов, раз down-10 В период кризиса деловая активность может снизится, а на стадии выхода из него расти медленными темпами
Доля малого и среднего бизнеса по объему выручки более 20% down-10  
Финансовое положение (наибольшая доля) up10  
Индекс платежеспособности Глобас (наибольшая доля) up10  
Среднее значение удельного веса факторов up1,5  

Up положительная тенденция (фактор), Down отрицательная тенденция (фактор).