В целях дополнительного обеспечения налоговых платежей, законодатель, следуя зарубежному опыту, внес Федеральным законом от 23.07.2013 N 248-ФЗ в Налоговый кодекс РФ новую статью 74.1 «Банковская гарантия», которая вступила в силу с 1 октября 2013 года.
Смысл нововведений довольно прозрачный и экономически обоснованный: банк выдаёт налоговым органам поручительство за выполнение налогоплательщиком своих налоговых обязательств. В случае если последний не уплатит в установленный срок причитающиеся ему суммы налогов и пени, в соответствии с условиями, заключенными между банком и налогоплательщиком, банк обязуется исполнить эти обязательства в полном объёме. Гарантия должна быть предоставлена банком, включенным в перечень кредитных организаций, отвечающих установленным требованиям для принятия банковских гарантий. Подобный перечень ведётся Минфином РФ и находится в открытом доступе.
До введения банковской гарантии, налогоплательщик мог использовать для отсрочки налоговых платежей и обеспечения их поступления залог имущества, поручительство. Кроме того на него могли возложить пени, приостановить операции по счетам в банке и наложить арест на имущество. Банковая гарантия, таким образом, станет новым инструментом в политике государства по упорядочению культуры и повышению собираемости налогов в казну.
Одним из основных критериев, по которому банк может войти в перечень уполномоченных по принятию банковской гарантии, будет являться наличие собственных средств (капитала) в размере не менее 1 миллиарда рублей. Также банки должны соблюдать обязательные нормативы ЦБ на все отчетные даты. Тем самым, в этой сфере будут работать крупные кредитные учреждения, что вполне обосновано, ведь если у банка ликвидируют лицензию, налогоплательщик окажется в затруднительном положении, ибо государство не получит его налоги, кроме того он будет связан финансовыми обязательствами с разорившимся банком.
Экономический эффект для предпринимателя будет заключаться в том, что банковская гарантия позволит ему платить налоги в те периоды когда ему не выгодно изымать деньги из оборота, тем самым тормозя коммерческий процесс.
Информационное агентство Credinform готовит к выходу независимый индекс финансовой устойчивости банков, который будет указывать на уровень риска сотрудничества с кредитными учреждениями. В индексе также будет учитываться возможность кредитной организации предоставлять банковские гарантии.
Информационное агентство Credinform подготовило рэнкинг коэффициента общей (текущей) ликвидности нефтегазовых компаний. В рамках исследования были отобраны крупнейшие по обороту предприятия за последний имеющийся в Статистическом реестре период (2012 год), с данным видом деятельности. Выбранные предприятия были ранжированы сначала по обороту, затем по коэффициенту общей ликвидности.
Коэффициент общей (текущей) ликвидности рассчитывается как отношение суммы оборотных средств компании к краткосрочным обязательствам. Данный показатель отражает способность компании гасить свои краткосрочные обязательства за счет исключительно оборотных активов. В российской практике нормальным считается значение от 2 до 3.
№ | Наименование, ИНН | Регион | Коэффициент общей (текущей) ликвидности, % | Оборот 2012, млрд. руб. | Индекс платежеспособности ГЛОБАС-i® |
---|---|---|---|---|---|
1 | ОАО Сургутнефтегаз,ИНН 8602060555 | Ханты - Мансийский автономный округ - Югра | 7,91 | 815,57 | 155 (наивысший) |
2 | ОАО Татнефть имени В.Д. Шашина,ИНН 1644003838 | Республика Татарстан (Татарстан) | 5,63 | 344,56 | 143 (наивысший) |
3 | ОАО НК Роснефть,ИНН 7706107510 | г. Москва | 4,36 | 2 595,67 | 158 (наивысший) |
4 | ООО Лукойл-Коми,ИНН 1106014140 | Республика Коми | 3,38 | 279,88 | 202 (высокий) |
5 | ОАО Оренбургнефть,ИНН 5612002469 | Оренбургская область | 2,25 | 218,52 | 236 (высокий) |
6 | ОАО Газпром,ИНН 7736050003 | г. Москва | 2,21 | 3 659,15 | 136 (наивысший) |
7 | ОАО АНК Башнефть,ИНН 0274051582 | Республика Башкортостан | 1,86 | 489,21 | 206 (высокий) |
8 | ООО Лукойл-Западная Сибирь,ИНН 8608048498 | Ханты - Мансийский автономный округ - Югра | 1,64 | 645,72 | 190 (наивысший) |
9 | ОАО Газпром нефть,ИНН 5504036333 | г. Санкт-Петербург | 1,42 | 905,51 | 234 (высокий) |
10 | ОАО Самотлорнефтегаз,ИНН 8603089934 | Ханты - Мансийский автономный округ - Югра | 1,32 | 217,41 | 218 (высокий) |
Роль нефтегазового сектора в экономике страны продолжает оставаться высокой. Так, по данным Министерства энергетики РФ, в 2012 году доля нефтегазовых доходов в бюджете страны составила 50%, при вкладе в ВВП около 1/3, а в экспорт – около 2/3.
Первая тройка рэнкинга представлена следующими компаниями: ОАО Сургутнефтегаз с коэффициентом общей ликвидности 7,91%, ОАО Татнефть имени В.Д. Шашина (5,63%) и ОАО НК Роснефть (4,36%). У всех трех компаний значение коэффициента общей ликвидности превышает нормативные значения, что может говорить о нерациональной структуре капитала. Но в тоже время, по итогам 2012 года эти предприятия продемонстрировали прекрасные финансовые результаты, и всем трем лидерам рэнкинга был присвоен наивысший индекс платежеспособности ГЛОБАС-i®, что характеризует их как финансово устойчивые компании.
Коэффициент общей ликвидности нефтегазовых компаний России, топ-10
Значениями коэффициента общей ликвидности в рамках нормативных могут похвастаться лишь две компании: ОАО Оренбургнефть ( значение коэффициента 2,25%) и лидер отрасли по обороту за 2012 год – ОАО Газпром (2,21%). Компаниям был присвоен высокий и наивысший индекс платежеспособности ГЛОБАС-i® соответственно.
У компаний ОАО АНК Башнефть, ООО Лукойл-Западная Сибирь, ОАО Газпром нефть и ОАО Самотлорнефтегаз значение анализируемого показателя незначительно меньше норматива, но больше нуля, следовательно, говорить о высоком финансовом риске не следует. Всем четырем компаниям был присвоен высокий и наивысший индекс платежеспособности ГЛОБАС-i®, что также характеризует их способность своевременно и в полном объеме погашать долговые обязательства.
В мировой практике нормативные значения для коэффициента общей ликвидности незначительно отличаются от российских. Нормальным считается значение показателя от 1,5 до 2,5, в зависимости от отрасли. Ниже представлена десятка крупнейших по обороту за 2012 год нефтедобывающих компаний мира, ранжированных по коэффициенту текущей ликвидности.
№ | Наименование | Страна | Коэффициент общей (текущей) ликвидности, % | Оборот 2012, млрд. рублей |
---|---|---|---|---|
1 | RAO GAZPROM | РФ | 2,21 | 3 659 |
2 | PETROLEO BRASILEIRO S.A. | Бразилия | 1,7 | 4 183 |
3 | ENI SPA | Италия | 1,43 | 5 160 |
4 | TOTAL S.A. | Франция | 1,38 | 7 310 |
5 | ROYAL DUTCH SHELL PLC | Германия | 1,18 | 14 194 |
6 | JX HOLDINGS, INC. | Япония | 1,13 | 3 619 |
7 | STATOIL ASA | Норвегия | 1,12 | 3 935 |
8 | PETROLEOS DE VENEZUELA S A | Венесуэла | 1,05 | 3 780 |
9 | PETROCHINA COMPANY LIMITED | Китай | 0,72 | 10 611 |
10 | SAUDI ARABIAN OIL COMPANY (ARAMCO) | Саудовская Аравия | н/д | 9 719 |
Стоит отметить, что в мировом топе нефтегазовых компаний представлен и российский лидер рынка ОАО Газпром. Более того отечественный производитель возглавляет список, имея максимальное значение коэффициента общей ликвидности среди представленных компаний, удовлетворяющее как российским, так и международным нормативам. Газпром также занимает девятую строчку по обороту среди крупнейших нефтегазовых компаний мира по итогам 2012 года.
В первую тройку так же попала бразильская компания PETROLEO BRASILEIRO S.A. с коэффициентом текущей ликвидности 1,7% и итальянская компания ENI SPA со значением показателя – 1,43%, что незначительно меньше существующих международных нормативов. При этом обе компании опережают Газпром по обороту, занимая соответственно 6 и 5 позиции в мире.
ОАО НК Роснефть расположилась на 11 месте по обороту. Однако с покупкой в 2012 году ТНК-ВР, положение компании может измениться. В результате этой сделки Роснефть стала крупнейшей компанией в мире по объемам добычи нефти.