Информационное агентство Credinform представляет обзор тенденций деятельности крупнейших российских компаний в сфере геологоразведочных работ.

Для анализа были выбраны крупнейшие (ТОП-1000) по объему годовой выручки за последние имеющиеся в органах государственной статистики отчетные периоды (2013 – 2018 годы) компании, специализирующиеся на геологоразведочных, геофизических и геохимических работах, а также в области изучения недр и воспроизводства минерально-сырьевой базы. Анализ проводился на основе данных Информационно-аналитической системы Глобас.

Чистые активы – показатель, отражающий реальную стоимость имущества предприятия, рассчитывается ежегодно как разность между активами на балансе предприятия и его долговыми обязательствами. Показатель чистых активов считается отрицательным (недостаточность имущества), если задолженность предприятия превышает стоимость его имущества.

Крупнейшим предприятием отрасли по размеру чистых активов является ООО РН-ЭКСПЛОРЕЙШН, ИНН 7706230432, г. Москва. В 2018 году чистые активы компании составляли почти 194 млрд рублей.

Наименьшим размером чистых активов в ТОП-1000 обладало НАО ЭЛВАРИ НЕФТЕГАЗ, ИНН 6501143635, Сахалинская область. Недостаточность имущества этого предприятия в 2018 году выражалась отрицательной величиной -15 млрд рублей.

За десятилетний период средние отраслевые размеры чистых активов имеют тенденцию к росту (Рисунок 1).

Рисунок 1. Изменение средних отраслевых показателей размера чистых активов в 2009 – 2018 годах

Доли предприятий с недостаточностью имущества в ТОП-1000 в последние пять лет составляют значительные величины и имеют тенденцию к росту (Рисунок 2).

Рисунок 2. Доли компаний с отрицательными значениями чистых активов в ТОП-1000

Выручка от реализации
Объем выручки 10 ведущих предприятий отрасли в 2018 году составил более 61% от суммарной выручки предприятий ТОП-1000. (Рисунок 3). Это свидетельствует о высоком уровне монополизации.

Рисунок 3. Доли участия компаний ТОП-10 в суммарной выручке 2018 года ТОП-1000

В целом наблюдается тенденция к увеличению объемов выручки (Рисунок 4).

Рисунок 4. Изменение средних отраслевых показателей выручки в 2009 – 2018 годах

Прибыль и убытки
Крупнейшим предприятием отрасли по размеру чистой прибыли является НАО РОСПАН ИНТЕРНЕШНЛ,ИНН 7727004530, Ямало-Ненецкий автономный округ. В 2018 году прибыль компании составила более 16 млрд рублей.

За десятилетний период показатели средних отраслевых размеров прибыли имеют тенденцию к росту. При этом прибыль наблюдалась только в 2014 и 2016 годах (Рисунок 5).

Рисунок 5. Изменение средних отраслевых показателей прибыли (убытка) в 2009 – 2018 годах

За пятилетний период средние значения показателей чистой прибыли предприятий ТОП-1000 имеют тенденцию росту, при этом средний размер чистого убытка снижается. (Рисунок 6).

Рисунок 6.Изменение средних значений показателей чистой прибыли и чистого убытка компаний ТОП-1000 в 2014 – 2018 годах

Основные финансовые коэффициенты
За десятилетний период средние отраслевые показатели коэффициента общей ликвидности> в основном находились за пределами интервала рекомендуемых значений - от 1,0 до 2,0, с тенденцией к снижению. (Рисунок 7)

Коэффициент общей ликвидности (отношение суммы оборотных средств к краткосрочным обязательствам) - показывает достаточность средств организации для погашения своих краткосрочных обязательств.

Рисунок 7. Изменение средних отраслевых значений коэффициента общей ликвидности в 2009 – 2018 годах

В течение пяти лет из десяти, наблюдаются отрицательные значения средних отраслевых показателей коэффициента рентабельности инвестиций с тенденцией к незначительному росту. (Рисунок 8).

Коэффициент рассчитывается как отношение чистой прибыли к сумме собственного капитала и долгосрочных обязательств и демонстрирует отдачу от вовлеченного в коммерческую деятельность собственного капитала и долгосрочно привлеченных средств организации.

Рисунок 8. Изменение средних отраслевых значений коэффициента рентабельности инвестиций в 2009 – 2018 годах

Коэффициент оборачиваемости активов - рассчитывается как отношение выручки от реализации к средней величине совокупных активов за период и характеризует эффективность использования всех имеющихся ресурсов, независимо от источников их привлечения. Коэффициент показывает, сколько раз за год совершается полный цикл производства и обращения, приносящий прибыль.

За десятилетний период показатели данного коэффициента деловой активности демонстрировали тенденцию к росту (Рисунок 9).

Рисунок 9. Изменение средних отраслевых значений коэффициента оборачиваемости активов в 2009 – 2018 годах

Малый бизнес
72% предприятий ТОП-1000 зарегистрированы в Реестре субъектов малого и среднего предпринимательства Федеральной налоговой службы РФ. При этом доля их суммарной выручки в общем объеме ТОП-1000 составляет всего 8,4%, что значительно ниже среднего показателя по стране (Рисунок 10).

Рисунок 10. Доли выручки субъектов малого и среднего предпринимательства в ТОП-1000

Основные регионы деятельности
Предприятия ТОП-1000 зарегистрированы в 74 регионах и распределены по территории страны неравномерно в основном в соответствии с географическим расположением запасов природных ресурсов. Почти 51% крупнейших по объему выручки предприятий сосредоточены в Тюменской области, Ямало-Ненецком автономном округе и г. Москве (Рисунок 11).

Рисунок 11. Распределение выручки компаний ТОП-1000 по регионам России

Скоринг бухгалтерской отчетности
Оценка финансового положения предприятий ТОП-1000 показывает, что наибольшая часть из них находится в среднем финансовом положении. (Рисунок 12).

Рисунок 12. Распределение компаний ТОП-1000 по скорингу бухгалтерской отчетности

Индекс платежеспособности Глобас
Подавляющей части предприятий ТОП-1000 присвоен наивысший или высокий Индекс платежеспособности Глобас, что свидетельствует об их способности своевременно и в полном объеме погашать свои долговые обязательства (Рисунок 13).

Рисунок 13. Распределение компаний ТОП-1000 по Индексу платежеспособности

Вывод
Комплексная оценка деятельности крупнейших российских компаний в сфере геологоразведочных работ, учитывающая основные индексы, финансовые показатели и коэффициенты, свидетельствует о преобладании положительных тенденций (Таблица 1).

Таблица 1. Положительные и отрицательные тенденции, факторы оценки

Тенденции и факторы оценки	Удельный вес фактора, %
Темп прироста (снижения) среднего размера чистых активов	10
Рост / снижение доли предприятий с отрицательными значениями чистых активов	-10
Уровень конкуренции / монополизации	-10
Темп прироста (снижения) среднего размера выручки	10
Темп прироста (снижения) среднего размера прибыли (убытка)	5
Рост / снижение средних размеров чистой прибыли компаний ТОП-1000	10
Рост / снижение средних размеров чистого убытка компаний ТОП-1000	10
Рост / снижение средних значений коэффициента общей ликвидности	-5
Рост / снижение средних значений коэффициента рентабельности инвестиций	5
Рост / снижение средних значений коэффициента оборачиваемости активов, раз	10
Доля малого и среднего бизнеса по объему выручки более 21%	-10
Региональная концентрация	5
Финансовое положение (наибольшая доля)	5
Индекс платежеспособности Глобас (наибольшая доля)	10
Среднее значение удельного веса факторов	3,2

положительная тенденция (фактор), отрицательная тенденция (фактор).

Информационное агентство Credinform представляет рэнкинг крупнейших российских геологоразведочных компаний. Для рэнкинга были отобраны крупнейшие по объему годовой выручки за последние имеющиеся в органах государственной статистики отчетные периоды (2016 - 2018 годы) компании отрасли (ТОП-10). Далее они были ранжированы по коэффициенту соотношения обязательств и активов (Таблица 1). Анализ проводился на основе данных Информационно-аналитической системы Глобас

Соотношение обязательств и активов показывает, какую долю активов предприятие финансирует за счет займов. Нормативное значение для этого показателя находится в диапозоне от 0,2 до 0,5.

Если выручка от продаж и чистая прибыль показывают масштаб компании и эффективность её хозяйственной деятельности, то соотношение обязательств и активов указывает на риск неплатежеспособности компании. Особенно важно учитывать структуру краткосрочных и долгосрочных обязательств. Не рекомендуется осуществлять финансирование долгосрочных проектов за счёт краткосрочных займов, кредитов, срок погашения которых истекает до 12 месяцев. Непредвиденные обстоятельства могут существенно отразиться на платежеспособности компании.

Для получения наиболее полного и объективного представления о финансовом состоянии предприятия необходимо обращать внимание на всю совокупность показателей и финансовых коэффициентов.

Таблица 1. Чистая прибыль, выручка, коэффициент соотношения обязательств и активов, индекс платежеспособности Глобас крупнейших российских геологоразведочных компаний (ТОП-10)

Наименование, ИНН, регион	Выручка, млн руб.		Чистая прибыль (убыток), млн руб.		Соотношение обязательств и активов (x), от 0,2 до 0,5		Индекс платёжеспособности Глобас
	2017	2018	2017	2018	2017	2018
1	2	3	4	5	6	7	8
ООО ГАЗПРОМ НЕДРА ИНН 7709769582 г. Москва	9 345,8	8 941,2	9,3	14,2	0,18	0,17	256 Высокий
ООО СЛАДКОВСКО-ЗАРЕЧНОЕ ИНН 5611037405 Оренбургская область	5 513,8	26 848,9	1 183,2	6 571,3	0,26	0,26	196 Наивысший
НАО БАШНЕФТЕГЕОФИЗИКА ИНН 0275009544 Республика Башкортостан	12 899,0	14 229,1	765,9	1 850,5	0,52	0,43	172 Наивысший
ООО ГАЗПРОМНЕФТЬ НАУЧНО-ТЕХНИЧЕСКИЙ ЦЕНТР ИНН 7838395487 Санкт-Петербург	5 630,1	7 256,3	56,0	758,9	0,58	0,63	216 Высокий
НАО РОСПАН ИНТЕРНЕШНЛ ИНН 7727004530 Ямало-Ненецкий автономный округ	38 231,5	51 739,0	7 166,0	16 158,6	0,75	0,73	220 Высокий
ПАО МОРСКАЯ АРКТИЧЕСКАЯ ГЕОЛОГОРАЗВЕДОЧНАЯ ЭКСПЕДИЦИЯ ИНН 5190100088 Мурманская область	5 567,0	8 928,4	147,5	151,3	0,87	0,91	179 Наивысший
ПАО ГЕОТЕК СЕЙСМОРАЗВЕДКА ИНН 7203215460 Тюменская область	13 914,3	14 055,0	-2 018,7	80,9	0,90	0,92	262 Высокий
ООО ГАЗПРОМ ГЕОЛОГОРАЗВЕДКА ИНН 2460066149 Тюменская область	47 443,4	44 940,3	89,4	135,8	0,97	0,96	235 Высокий
ООО ЗАРНЕСТСЕРВИС ИНН 7717108843 г. Москва	17 372,0	17 372,0	-140,8	223,0	1,01	0,99	252 Высокий
ООО ВОСТОКГЕОЛОГИЯ ИНН 7536076678 Забайкальский край	19 705,2	9 466,3	-498,4	-831,0	0,88	0,99	311 Удовлетворительный
Среднее значение по компаниям ТОП-10	17 562,2	22 418,6	675,9	2 511,4	0,69	0,70
Среднее отраслевое значение	164,9	202,9	-1,6	-5,4	0,85	0,81

улучшение показателя к предыдущему периоду, ухудшение показателя к предыдущему периоду

Средний показатель коэффициента соотношения обязательств и активов ТОП-10 выше нормативного и ниже среднего отраслевого значений. Показатели двух компаний укладываются в интервал нормативного значения.

Рисунок 1. Коэффициент соотношения обязательств и активов и выручка крупнейших российских геологоразведочных компаний (ТОП-10)

В течение 10 лет средние отраслевые значения коэффициента соотношения обязательств и активов имеют тенденцию к снижению в сторону нормативного значения. (Рисунок 2).

Рисунок 2. Изменение средних отраслевых значений коэффициента соотношения обязательств и активов российских геологоразведочных компаний в 2009 – 2018 годах