Информационное агентство Credinform представляет обзор тенденций в сфере розничной торговли продуктами питания.

Для анализа были отобраны крупнейшие по объему годовой выручки за последние имеющиеся в органах государственной статистики отчетные периоды (2015 и 2016 годы) компании отрасли (ТОП-10 и ТОП-30000). Анализ проводился на основе данных Информационно-аналитической системы Глобас.

Правовые формы

Наиболее распространенной правовой формой компаний в сфере розничной торговли продуктами питания является общество с ограниченной ответственностью. Заметную долю составляют также потребительские общества. (Рисунок 1).

Рисунок 1. Распределение компаний ТОП-30000 по правовым формам

Выручка от реализации

Объем выручки 10 лидеров отрасли в 2016 году составил 57% от суммарной выручки 30000 крупнейших компаний. Это свидетельствует о высоком уровне монополизации в отрасли. Крупнейшей компанией по объему выручки в 2016 году стало НАО ТАНДЕР (Рисунок 2).

Рисунок 2. Доли участия компаний ТОП-10 в суммарной выручке 2016 года ТОП-30000, %

Наилучшие результаты в отрасли по объему выручки за десятилетний период были достигнуты в 2016 году. В периоды кризисных явлений в экономике (2011 г., 2013 г.) наблюдалось снижение средних отраслевых показателей. (Рисунок 3).

Рисунок 3. Изменение средних отраслевых показателей выручки компаний в сфере розничной торговли продуктами питания в 2007 – 2016 годах

Прибыль и убытки

Объем прибыли 10 лидеров отрасли в 2016 году составил 52% от суммарной прибыли компаний ТОП-30000. Ведущую позицию по объему прибыли в 2016 году занимает также НАО ТАНДЕР (Рисунок 4).

Рисунок 4. Доли участия компаний ТОП-10 в суммарном объеме прибыли 2016 года ТОП-30000, %

Отраслевые значения показателей прибыли компаний в сфере розничной торговли продуктами питания за десятилетний период в целом имеют тенденцию к увеличению. Снижение показателей наблюдалось в 2008 и в 2014 годах на фоне кризисных явлений в экономике. Наилучшие результаты отрасль показала в 2016 году. (Рисунок 5).

Рисунок 5. Изменение средних отраслевых показателей прибыли компаний в сфере розничной торговли продуктами питания в 2007 – 2016 годах

Среди компаний ТОП-30000 в 2015 году наблюдалось 4840 убыточных предприятий. В 2016 году их количество увеличилось до 5043 или на 4%. При этом, на 11% увеличился средний размер их убытка. По остальным компаниям ТОП-30000 средний размер прибыли снизился за этот же период на 11% (Рисунок 6).

Рисунок 6. Количество убыточных компаний, средние значения убытка и прибыли компаний ТОП-30000 в 2015 – 2016 годах

Основные финансовые коэффициенты

За десятилетний период средние отраслевые показатели коэффициента общей ликвидности находились в интервале рекомендуемых значений - от 1,0 до 2,0. (Рисунок 7).

Коэффициент общей ликвидности (отношение суммы оборотных средств к краткосрочным обязательствам) показывает достаточность средств организации для погашения своих краткосрочных обязательств.

Коэффициент платежеспособности (отношение суммы собственного капитала к балансовой сумме) показывает зависимость компании от внешних займов. Рекомендуемое значение: >0,5. Значение коэффициента ниже минимального значения означает сильную зависимость от внешних источников получения средств.

Экспертами Информационного агентства Credinform www.credinform.ru, с учетом фактического положения дел как экономики в целом, так и в отраслях, разработан и реализован в Информационно-аналитической системе Глобас-i расчет практических значений финансовых коэффициентов, которые могут быть признаны нормальными для конкретной отрасли. Для компаний в сфере розничной торговли продуктами питания практическое значение коэффициента платежеспособности составляло в 2016 г. от 0,23 до 0,98.

За десятилетний период средние отраслевые показатели коэффициента находились ниже рекомендуемого значения и в интервале практических значений начиная с 2009 года. (Рисунок 7).

Рисунок 7. Изменение средних отраслевых значений коэффициентов общей ликвидности и платежеспособности компаний в сфере розничной торговли продуктами питания в 2007 – 2016 годах

В течение десяти лет наблюдается нестабильность показателей коэффициента рентабельности инвестиций. В периоды кризисных явлений в экономике показатели снижались (Рисунок 8). Коэффициент рассчитывается как отношение чистой прибыли к сумме собственного капитала и долгосрочных обязательств и демонстрирует отдачу от вовлеченного в коммерческую деятельность собственного капитала и долгосрочно привлеченных средств организации.

Относительно стабильными с тенденцией к снижению в этот же период были показатели коэффициента рентабельности продукции (Рисунок 8). Наибольшими показатели были с 2007 по 2010 годы. Коэффициент рассчитывается как отношение прибыли от продаж к расходам по обычной деятельности. В целом рентабельность отражает экономическую эффективность производства.

Рисунок 8. Изменение средних отраслевых значений коэффициентов рентабельности инвестиций и рентабельности услуг компаний в сфере розничной торговли продуктами питания в 2007 – 2016 годах

Показатели коэффициентов деловой активности в течение десятилетнего периода демонстрируют тенденцию к снижению (Рисунок 9).

Коэффициент оборачиваемости активов рассчитывается как отношение выручки от реализации к средней величине совокупных активов за период и характеризует эффективность использования всех имеющихся ресурсов, независимо от источников их привлечения. Коэффициент показывает, сколько раз за год совершается полный цикл производства и обращения, приносящий прибыль.

Коэффициент оборачиваемости собственных средств рассчитывается как отношение выручки к среднегодовой сумме собственного капитала и показывает интенсивность использования всей совокупности активов.

Рисунок 9. Изменение средних отраслевых значений коэффициентов деловой активности компаний в сфере розничной торговли продуктами питания в 2007 – 2016 годах

Структура розничной торговли

Более трети компаний в ТОП-30000 специализируется на розничной торговле преимущественно пищевыми продуктами, включая напитки, и табачными изделиями в неспециализированных магазинах (Рисунок 10).

Рисунок 10. Распределение компаний ТОП-30000 по видам розничной торговли, %

Динамика активности бизнеса

За 25-летний период количество зарегистрированных компаний из ТОП-30000 распределяется по годам их основания неравномерно. Наибольшее число компаний в сфере розничной торговли продуктами питания было основано в 2006 году (Рисунок 11).

Рисунок 11. Распределение компаний ТОП-30000 по годам их основания

Наибольший интерес бизнеса к розничной торговле продуктами питания проявился в период 2005 – 2009 годов, когда в среднем в год регистрировалось 2443 новых компаний. (Рисунок 12).

Рисунок 12. Среднее количество компаний ТОП-30000, регистрируемых за год, по периодам их основания

Основные регионы деятельности

Компании в сфере розничной торговли продуктами питания распределены по территории страны относительно равномерно. Наибольшее их количество зарегистрировано в регионах с наибольшим населением - в г. Москве, Московской области и Краснодарском крае (Рисунок 13). Компании ТОП-30000 зарегистрированы в 85 регионах, т.е. во всех субъектах Российской Федерации.

Рисунок 13. Распределение компаний ТОП-30000 по регионам России

Индекс платежеспособности Глобас

Более четверти компаний отрасли не принимает участия в арбитражных разбирательствах. Наибольшую долю составляют компании участвующие в арбитражных процессах не активно. (Рисунок 15).

Подавляющему большинству компаний в сфере розничной торговли продуктами питания из числа 30000 крупнейших присвоен наивысший или высокий Индекс платежеспособности Глобас (Рисунок 14).

В комплексе, с учетом основных индексов, финансовых показателей и коэффициентов, это может свидетельствовать об относительно благоприятных тенденциях в данной сфере деятельности.

Рисунок 14. Распределение компаний ТОП-30000 по Индексу платежеспособности Глобас

Информационное агентство Credinform www.credinform.ru представляет рэнкинг крупнейших российских компаний розничной торговли продуктами питания в специализированных магазинах. Для рэнкинга были отобраны крупнейшие по объему годовой выручки за последние имеющиеся в органах государственной статистики отчетные периоды (2016 и 2015 годы) компании (ТОП-10). Далее они были ранжированы по коэффициенту рентабельности продаж в 2016 году (Таблица 1). Анализ проводился на основе данных Информационно-аналитической системы Глобас.

Рентабельность продаж (%) рассчитывается как доля операционной прибыли в общем объеме продаж компании. Коэффициент рентабельности продаж отражает эффективность производственной и коммерческой деятельности предприятия и показывает долю средств предприятия, полученную в результате реализации продукции после покрытия ее себестоимости, уплаты налогов и выплаты процентов по кредитам.

Разброс значений рентабельности продаж в компаниях одной отрасли определяется различиями в конкурентных стратегиях и продуктовых линейках. Поэтому, при равных значениях выручки, операционных затрат и прибыли до налогообложения у двух разных организаций рентабельность продаж может различаться под влиянием объемов процентных выплат на величину чистой прибыли.

Специалистами Информационного агентства Credinform, с учетом фактического положения дел как в целом в экономике, так и в отраслях, разработан и реализован в Информационно-аналитической системе Глобас расчет практических значений финансовых коэффициентов, которые могут быть признаны нормальными для конкретной отрасли. Для компаний розничной торговли продуктами питания в специализированных магазинах практическое значение коэффициента рентабельности продаж в 2016 г. составило от 2,87%.

Для получения наиболее полного и объективного представления о финансовом состоянии предприятия необходимо обращать внимание на всю совокупность показателей и финансовых коэффициентов.

Среднее значение коэффициента рентабельности продаж компаний ТОП-10 в 2016 году находится ниже практического значения и имеет отрицательное значение. Две компаний из ТОП-10 в 2016 году имеют показатели коэффициента выше практического значения, четыре компании – ниже и четыре компании имеют отрицательное значение коэффициента (соответственно отмечены зеленым, оранжевым и красным цветом в столбцах 6 и 7 Таблицы 1 и на Рисунке 1). Шесть компаний из ТОП-10 в 2016 году снизили показатели чистой прибыли или выручки по сравнению с предыдущим периодом, либо имеют убыток (выделены красной заливкой в столбце 3 и 5 Таблицы 1).

Рисунок 1. Коэффициент рентабельности продаж и выручка крупнейших российских компаний розничной торговли продуктами питания в специализированных магазинах (ТОП-10)

Средние отраслевые показатели коэффициента рентабельности продаж за последние десять лет демонстрируют нестабильность. В 2009 г. и в 2015 г. показатели находились ниже практического значения 2016 года. Это может свидетельствовать о некотором снижении экономической эффективности в данной сфере деятельности в периоды кризисных явлений в экономике (Рисунок 2).

Рисунок 2. Изменение средних отраслевых значений коэффициента рентабельности продаж российских компаний розничной торговли продуктами питания в специализированных магазинах в 2007 – 2016 годах

Восьми компаниям ТОП-10 присвоен наивысший и высокий индекс платежеспособности Глобас, что свидетельствует об их способности своевременно и в полном объеме погашать свои долговые обязательства.

ООО ИНВЕСТПРОЕКТ и ООО БЕТА-М присвоен удовлетворительный индекс платежеспособности Глобас, в связи с наличием информации об участии в качестве ответчиков в арбитражных делах, несвоевременного выполнения обязательств и об убытках в структуре балансовых показателей. Прогноз развития индексов – стабильный.

Кроме этого, ООО БЕТА-М имеет запись от 21.08.2017 о недостоверности юридического адреса по результатам проверки Федеральной налоговой службы РФ.