Тенденции в сфере производства пива

Информационное агентство Credinform представляет обзор тенденций в сфере производства пива.

Для анализа были отобраны крупнейшие по объему годовой выручки за последние имеющиеся в органах государственной статистики отчетные периоды (2015 и 2016 годы) компании отрасли (ТОП-10 и ТОП-800). Анализ проводился на основе данных Информационно-аналитической системы Глобас.

Правовые формы и недостоверность сведений

Наиболее распространенной правовой формой компаний в отрасли является общество с ограниченной ответственностью. Заметную долю составляют также непубличные акционерные общества. (Рисунок 1).

Рисунок 1. Распределение компаний ТОП-800 по правовым формам

По результатам проверок ФНС РФ у 2,6% компаний отрасли в Единый государственный реестр юридических лиц внесены записи о недостоверности сведений (Рисунок 2).

Рисунок 2. Доли компаний ТОП-800, имеющие записи в ЕГРЮЛ о недостоверности сведений

Выручка от реализации

Объем выручки 10 лидеров отрасли в 2016 году составил 84% от суммарной выручки 800 крупнейших компаний. Это свидетельствует о высоком уровне монополизации в отрасли. Крупнейшей компанией по объему выручки в 2016 году стало ООО ПИВОВАРЕННАЯ КОМПАНИЯ БАЛТИКА (Рисунок 3).

Рисунок 3. Доли участия компаний ТОП-10 в суммарной выручке 2016 года ТОП-800

Наилучшие результаты в отрасли по объему выручки за десятилетний период были достигнуты в 2009 году. В периоды кризисных явлений в экономике в 2010 году и с 2012 по 2016 годы средние отраслевые показатели снижались. В целом наблюдается тенденция к снижению объемов выручки. (Рисунок 4).

Рисунок 4. Изменение средних отраслевых показателей выручки компаний в сфере производства пива в 2007 – 2016 годах

Прибыль и убытки

Объем прибыли 10 лидеров отрасли в 2016 году составил 90% от суммарной прибыли компаний ТОП-800. Ведущую позицию по объему прибыли в 2016 году занимает также ООО ПИВОВАРЕННАЯ КОМПАНИЯ БАЛТИКА (Рисунок 5).

Рисунок 5. Доли участия компаний ТОП-10 в суммарном объеме прибыли 2016 года ТОП-800

Средние отраслевые значения показателей прибыли компаний отрасли за десятилетний период не отличаются стабильностью. Отрицательное значение показателя наблюдалось в 2014 году на фоне кризисных явлений в экономике. В последние годы наблюдается рост показателей, однако, в целом, показатели прибыли имеют тенденцию к снижению. Наилучшие результаты отрасль показала в 2009 году. (Рисунок 6).

Рисунок 6. Изменение средних отраслевых показателей прибыли компаний в сфере производства пива в 2007 – 2016 годах

Среди компаний ТОП-800 в 2015 году наблюдалось 286 убыточных предприятий. В 2016 году их количество выросло до 295 или на 3%. При этом, на 75% снизился средний размер их убытка. По остальным компаниям ТОП-800 средний размер прибыли увеличился за этот же период на 25% (Рисунок 7).

Рисунок 7. Количество убыточных компаний, средние значения убытка и прибыли компаний ТОП-800 в 2015 – 2016 годах

Основные финансовые коэффициенты

За десятилетний период средние отраслевые показатели коэффициента общей ликвидности в течение пяти лет находились ниже интервала рекомендуемых значений - от 1,0 до 2,0. (отмечены желтым цветом на Рисунке 8).

Коэффициент общей ликвидности (отношение суммы оборотных средств к краткосрочным обязательствам) показывает достаточность средств организации для погашения своих краткосрочных обязательств.

Коэффициент платежеспособности (отношение суммы собственного капитала к балансовой сумме) показывает зависимость компании от внешних займов. Рекомендуемое значение: >0,5. Значение коэффициента ниже минимального значения означает сильную зависимость от внешних источников получения средств.

Экспертами Информационного агентства Credinform, с учетом фактического положения дел как экономики в целом, так и в отраслях, разработан и реализован в Информационно-аналитической системе Глобас-i https://globas.credinform.ru/ru-RU/home расчет практических значений финансовых коэффициентов, которые могут быть признаны нормальными для конкретной отрасли. Для компаний в сфере производства пива практическое значение коэффициента платежеспособности составляет в 2016 г. -0,12 до 0,41.

За десятилетний период средние отраслевые показатели коэффициента в течение девяти лет находились ниже рекомендуемого значения и выше практических значений (Рисунок 8).

В целом показатели обоих коэффициентов имеют тенденцию к снижению.

Рисунок 8. Изменение средних отраслевых значений коэффициентов общей ликвидности и платежеспособности компаний в сфере производства пива в 2007 – 2016 годах

В течение десяти лет наблюдается нестабильность показателей коэффициента рентабельности инвестиций. В период кризисных явлений в экономике в 2014 году показатель снижался до отрицательного значения (Рисунок 9). Коэффициент рассчитывается как отношение чистой прибыли к сумме собственного капитала и долгосрочных обязательств и демонстрирует отдачу от вовлеченного в коммерческую деятельность собственного капитала и долгосрочно привлеченных средств организации.

Нестабильными в этот же период были и показатели коэффициента рентабельности продукции (Рисунок 9). Коэффициент рассчитывается как отношение прибыли от продаж к расходам по обычной деятельности. В целом рентабельность отражает экономическую эффективность производства.

Наибольших значений оба показателя достигали в 2009 году. В целом, показатели коэффициентов показывают тенденцию к снижению.

Рисунок 9. Изменение средних отраслевых значений коэффициентов рентабельности инвестиций и рентабельности услуг компаний в сфере производства пива в 2007 – 2016 годах

Коэффициент оборачиваемости активов рассчитывается как отношение выручки от реализации к средней величине совокупных активов за период и характеризует эффективность использования всех имеющихся ресурсов, независимо от источников их привлечения. Коэффициент показывает, сколько раз за год совершается полный цикл производства и обращения, приносящий прибыль.

Коэффициент оборачиваемости собственных средств рассчитывается как отношение выручки к среднегодовой сумме собственного капитала и показывает интенсивность использования всей совокупности активов.

За десятилетний период оба коэффициента демонстрировали относительную стабильность с тенденцией к некоторому снижению (Рисунок 10).

Рисунок 10. Изменение средних отраслевых значений коэффициентов рентабельности инвестиций и рентабельности услуг компаний в сфере производства пива в 2007 – 2016 годах

Динамика активности бизнеса

За 25-летний период количество зарегистрированных компаний из ТОП-800 распределяется по годам их основания неравномерно. Наибольшее число компаний отрасли было основано в 2014 году. В целом наблюдается тенденция к увеличению количества регистрируемых компаний. (Рисунок 11).

Рисунок 11. Распределение компаний ТОП-800 по годам их основания

Наибольший интерес бизнеса к производству пива проявился в период после 2010 года. (Рисунок 12).

Рисунок 12. Среднее количество компаний ТОП-800, регистрируемых за год, по периодам их основания

Основные регионы деятельности

Компании отрасли распределены по территории страны относительно равномерно. Наибольшее их количество зарегистрировано в Краснодарском крае – регионе с развитой инфраструктурой сельского хозяйства и пищевой промышленности (Рисунок 13).

Компании ТОП-500 зарегистрированы в 78 регионах России.

Рисунок 13. Распределение компаний ТОП-800 по регионам России

Наибольшее количество компаний отрасли сосредоточено в Центральном федеральном округе страны (Рисунок 14).

Рисунок 14. Распределение компаний ТОП-800 по федеральным округам России

Доля компаний, имеющих филиалы или представительства, из числа ТОП-800, составляет 2,4%.

Активность участия в арбитражных процессах

Большая часть компаний отрасли либо совсем не участвует в арбитражных процессах, либо, участвуют в них не активно. (Рисунок 15).

Рисунок 15. Распределение компаний ТОП-800 по активности участия в арбитражных процессах

Индекс благонадежности

С точки зрения наличия признаков «фирм-однодневок» или неблагонадежных организаций подавляющее большинство компаний отрасли демонстрируют крайне низкий риск сотрудничества (Рисунок 16).

Рисунок 16. Распределение компаний ТОП-800 по Индексу благонадежности

Индекс скоринговой оценки

Оценка финансового положения компаний отрасли показывает, что более трети предприятий находится в неустойчивом и критическом финансовом положении и столько же имеют среднее финансовое положение (Рисунок 17).

Рисунок 17. Распределение компаний ТОП-800 по Индексу благонадежности

Индекс ликвидности

Почти половина компаний отрасли показывает наивысший или выше среднего уровни риска банкротства в краткосрочном периоде (Рисунок 18).

Рисунок 18. Распределение компаний ТОП-800 по Индексу благонадежности

Индекс платежеспособности Глобас

Более половине компаний отрасли из числа 800 крупнейших присвоен удовлетворительный Индекс платежеспособности Глобас. При этом, более трети компаний присвоен наивысший и высокий Индекс платежеспособности Глобас (Рисунок 19).

Рисунок 19. Распределение компаний ТОП-800 по Индексу платежеспособности Глобас

Таким образом, комплексная оценка предприятий по производству пива, учитывающая основные индексы, финансовые показатели и коэффициенты, свидетельствует преобладании неблагоприятных тенденций в данной сфере деятельности. Однако, в последние два года, положение дел в отрасли начало стабилизироваться.