Статья
ТОП-1000 компаний с налоговым мониторингом

Информационное агентство Credinform представляет обзор тенденций деятельности компаний, отвечающих критериям налогового мониторинга.

Для анализа были отобраны крупнейшие по объему годовой выручки за последние имеющиеся в органах государственной статистики и Федеральной налоговой службы отчетные периоды (2014 - 2019 годы) компании, отвечающие обновленным критериям налогового мониторинга (ТОП-1000). Отбор компаний и анализ проводился на основе данных Информационно-аналитической системы Глобас.

Чистые активы - показатель, отражающий реальную стоимость имущества предприятия, рассчитывается ежегодно как разность между активами на балансе предприятия и его долговыми обязательствами. Показатель чистых активов считается отрицательным (недостаточность имущества), если задолженность предприятия превышает стоимость его имущества.

Крупнейшей компанией ТОП-1000 по размеру чистых активов является НАО РОСНЕФТЕГАЗ, ИНН 7705630445, г. Москва. В 2019 году чистые активы составляли 3 939 млрд рублей.

Наименьшим размером чистых активов в ТОП-1000 обладало НАО АНТИПИНСКИЙ НЕФТЕПЕРЕРАБАТЫВАЮЩИЙ ЗАВОД, ИНН 7204084481, Тюменская область, признанное несостоятельным (банкротом) и в отношении которого 04.01.2020 открыто конкурсное производство. Недостаточность имущества этой компании в 2019 году выражалась отрицательной величиной -223 млрд рублей.

За шестилетний период средние размеры чистых активов компаний ТОП-1000 имеют тенденцию к увеличению, с падением темпов прироста (Рисунок 1).

Рисунок 1. Изменение средних показателей размера чистых активов компаний ТОП-1000 в 2014 - 2019 годах Рисунок 1. Изменение средних показателей размера чистых активов компаний ТОП-1000 в 2014 - 2019 годах

Доли компаний с недостаточностью имущества в ТОП-1000 в последние шесть лет имели позитивную тенденцию к снижению (Рисунок 2).

Рисунок 2. Доли компаний с отрицательными значениями чистых активов в ТОП-1000 в 2014 - 2019 годах Рисунок 2. Доли компаний с отрицательными значениями чистых активов в ТОП-1000 в 2014 - 2019 годах

Выручка от реализации
Объем выручки десяти ведущих компаний отрасли в 2019 году составил 10% от суммарной выручки компаний ТОП-1000. (Рисунок 3). Это свидетельствует о невысоком уровне концентрации капитала среди крупнейших компаний страны.

Рисунок 3. Доли участия компаний ТОП-10 в суммарной выручке 2019 года ТОП-1000 Рисунок 3. Доли участия компаний ТОП-10 в суммарной выручке 2019 года ТОП-1000

В целом наблюдается тенденция к наращиванию объемов выручки, со снижением темпов прироста (Рисунок 4).

Рисунок 4. Изменение средних показателей выручки компаний ТОП-1000 в 2014 - 2019 годах Рисунок 4. Изменение средних показателей выручки компаний ТОП-1000 в 2014 - 2019 годах

Прибыль и убытки
Крупнейшей компанией ТОП-1000 по размеру чистой прибыли является ПАО ГОРНО-МЕТАЛЛУРГИЧЕСКАЯ КОМПАНИЯ НОРИЛЬСКИЙ НИКЕЛЬ, ИНН 8401005730, Красноярский край. Прибыль в 2019 году составила 515 млрд рублей.

За шестилетний период показатели средних размеров прибыли ТОП-1000 имеют тенденцию к увеличению, со снижением темпов прироста (Рисунок 5).

Рисунок 5. Изменение средних показателей прибыли (убытка) компаний ТОП-1000 в 2014 - 2019 годах Рисунок 5. Изменение средних показателей прибыли (убытка) компаний ТОП-1000 в 2014 - 2019 годах

За шестилетний период средние значения показателей чистой прибыли компаний ТОП-1000 имеют тенденцию к росту, при этом средний размер чистого убытка снижался. (Рисунок 6).

Рисунок 6. Изменение средних значений показателей чистой прибыли и чистого убытка компаний ТОП-1000 в 2014 – 2019 годах Рисунок 6. Изменение средних значений показателей чистой прибыли и чистого убытка компаний ТОП-1000 в 2014 – 2019 годах

Основные финансовые коэффициенты
За шестилетний период средние показатели коэффициента общей ликвидности компаний ТОП-1000 находились в интервале рекомендуемых значений - от 1,0 до 2,0 и выше, с тенденцией к росту. (Рисунок 7).

Коэффициент общей ликвидности (отношение суммы оборотных средств к краткосрочным обязательствам) - показывает достаточность средств организации для погашения своих краткосрочных обязательств.

Рисунок 7. Изменение средних значений коэффициента общей ликвидности компаний ТОП-1000 в 2014 - 2019 годах Рисунок 7. Изменение средних значений коэффициента общей ликвидности компаний ТОП-1000 в 2014 - 2019 годах

В течение шести лет, средние показатели коэффициента рентабельности инвестиций имели тенденцию к росту (Рисунок 8).

Коэффициент рассчитывается как отношение чистой прибыли к сумме собственного капитала и долгосрочных обязательств и демонстрирует отдачу от вовлеченного в коммерческую деятельность собственного капитала и долгосрочно привлеченных средств организации.

Рисунок 8. Изменение средних значений коэффициента рентабельности инвестиций компаний ТОП-1000 в 2014 - 2019 годах Рисунок 8. Изменение средних значений коэффициента рентабельности инвестиций компаний ТОП-1000 в 2014 - 2019 годах

Коэффициент оборачиваемости активов - рассчитывается как отношение выручки от реализации к средней величине совокупных активов за период и характеризует эффективность использования всех имеющихся ресурсов, независимо от источников их привлечения. Коэффициент показывает, сколько раз за год совершается полный цикл производства и обращения, приносящий прибыль.

За шестилетний период показатели данного коэффициента деловой активности демонстрировали тенденцию к росту (Рисунок 9).

Рисунок 9. Изменение средних значений коэффициента оборачиваемости активов компаний ТОП-1000 в 2014 - 2019 годах Рисунок 9. Изменение средних значений коэффициента оборачиваемости активов компаний ТОП-1000 в 2014 - 2019 годах

Малый бизнес
Только одна компания из ТОП-1000 зарегистрирована в Едином реестре субъектов малого и среднего предпринимательства Федеральной налоговой службы РФ. Доля ее выручки в общем объеме ТОП-1000 составляет 0,03%.

Основные регионы деятельности
Компании ТОП-1000 зарегистрированы в 67 регионах и распределены по территории страны неравномерно. Более 55% от общего объема выручки компаний ТОП-1000 сосредоточены в г. Москве, Московской области и в Санкт-Петербурге (Рисунок 10).

Рисунок 10. Распределение выручки компаний ТОП-1000 по регионам России Рисунок 10. Распределение выручки компаний ТОП-1000 по регионам России

Скоринг бухгалтерской отчетности
Оценка финансового положения компаний ТОП-1000 показывает, что более половины из них находится в финансовом положении выше среднего. (Рисунок 11).

Рисунок 11. Распределение компаний ТОП-1000 по скорингу бухгалтерской отчетности Рисунок 11. Распределение компаний ТОП-1000 по скорингу бухгалтерской отчетности

Индекс платежеспособности Глобас
Подавляющей части компаний ТОП-1000 присвоен наивысший и высокий Индекс платежеспособности Глобас, что свидетельствует об их возможности своевременно и в полном объеме погашать свои долговые обязательства (Рисунок 12).

Рисунок 12. Распределение компаний ТОП-1000 по Индексу платежеспособности Глобас Рисунок 12. Распределение компаний ТОП-1000 по Индексу платежеспособности Глобас

Вывод
Комплексная оценка деятельности компаний, отвечающих критериям налогового мониторинга, учитывающая основные индексы, финансовые показатели и коэффициенты, свидетельствует о преобладании положительных тенденций в их деятельности в период с 2014 по 2019 годы. (Таблица 1).

Таблица 1. Положительные и отрицательные тенденции, факторы оценки
Тенденции и факторы оценки Удельный вес фактора, %
Динамика среднего размера чистых активов up10
Темп прироста (снижения) среднего размера чистых активов down-10
Рост / снижение доли предприятий с отрицательными значениями чистых активов up10
Уровень концентрации капитала up10
Динамика среднего размера выручки up10
Темп прироста (снижения) среднего размера выручки down-10
Динамика среднего размера прибыли (убытка) up10
Темп прироста (снижения) среднего размера прибыли (убытка) down-10
Рост / снижение средних размеров чистой прибыли up10
Рост / снижение средних размеров чистого убытка up10
Рост / снижение средних значений коэффициента общей ликвидности up5
Рост / снижение средних значений коэффициента рентабельности инвестиций up10
Рост / снижение средних значений коэффициента оборачиваемости активов, раз up10
Доля малого и среднего бизнеса в регионе по объему выручки более 22% down-10
Региональная концентрация down-10
Финансовое положение (наибольшая доля) up10
Индекс платежеспособности Глобас (наибольшая доля) up10
Среднее значение удельного веса факторов down3,8

вверхположительная тенденция (фактор), внизотрицательная тенденция (фактор)

Рэнкинг
Обязательства и активы в строительстве

Информационное агентство Credinform представляет рэнкинг крупнейших строительных компаний, потенциально имеющих возможность осуществлять налоговый мониторинг. Для рэнкинга были отобраны крупнейшие по объему годовой выручки за последние имеющиеся в органах государственной статистики и Федеральной налоговой службы отчетные периоды (2017 - 2019 годы) компании сферы строительства зданий и сооружений, отвечающие обновленным критериями для проведения налогового мониторинга (ТОП-10 и ТОП-100). Далее они были ранжированы по показателю соотношения обязательств и активов (Таблица 1). Отбор компаний и анализ проводился на основе данных Информационно-аналитической системы Глобас.

Соотношение обязательств и активов показывает, какую долю активов организация финансирует за счет займов. Нормативное значение для этого показателя находится в диапозоне от 0,2 до 0,5.

Выручка от продаж и чистая прибыль показывают масштаб и эффективность хозяйственной деятельности организации, а соотношение обязательств и активов указывает на риск ее неплатежеспособности.

Превышение верхнего нормативного значения говорит о чрезмерной закредитованности, которая может стимулировать развитие, но отрицательно влияет на устойчивость финансового положения. Значение показателя ниже нормативного значения может свидетельствовать о консервативной стратегии финансового менеджмента и об излишней осторожности в привлечении новых заемных средств.

Для получения наиболее полного и объективного представления о финансовом состоянии предприятия необходимо обращать внимание на всю совокупность показателей и финансовых коэффициентов.

Таблица 1. Чистая прибыль, выручка, соотношение обязательств и активов, индекс платежеспособности Глобас крупнейших строительных компаний (ТОП-10)
Наименование, ИНН, регион Выручка, млн руб. Чистая прибыль (убыток), млн руб. Соотношение обязательств и активов (x), от 0,2 до 0,5 Индекс платёжеспособности Глобас
2018 2019 2018 2019 2018 2019
1 2 3 4 5 6 7 8
ООО МОНАРХ
ИНН 7714950480 г. Москва
up18 910 down17 436 up127 down116 up0,95 down0,98 233 Высокий
ООО МИП-СТРОЙ №1
ИНН 7701394860 г. Москва
up56 995 down53 932 down10 up99 up0,98 up0,98 272 Высокий
ПАО ПИК-ИНДУСТРИЯ
ИНН 7729755852 г. Москва
up26 948 up44 616 up1 792 down1 263 down1,01 up0,98 275 Высокий
ООО РЕНЕЙССАНС ХЭВИ ИНДАСТРИС
ИНН 7802772445 г. Москва
up37 662 up42 884 up4 732 down2 079 up0,83 down0,94 245 Высокий
НАО ФОДД
ИНН 7729355935 г. Москва
up19 640 up23 853 up262 up314 up0,97 up0,92 176 Наивысший
ПАО ВОСТОКНЕФТЕЗАВОДМОНТАЖ
ИНН 0277015293 Республика Башкортостан
down11 047 up18 231 down82 up405 up0,89 up0,88 208 Высокий
ПАО ГРУППА КОМПАНИЙ ПИК
ИНН 7713011336 г. Москва
up25 343 down24 572 up15 137 down306 down0,74 down0,75 233 Высокий
НАО РЕНЕЙССАНС КОНСТРАКШН
ИНН 7708185129 г. Москва
up44 512 down25 720 up1 290 up2 676 up0,94 up0,74 201 Высокий
ООО ЭНЕРГО-СТРОЙ
ИНН 7801174139 Санкт-Петербург
down8 713 up24 118 up229 up1 640 down0,92 up0,74 171 Наивысший
НАО ЭТАЛОН ЛЕНСПЕЦСМУ
ИНН 7802084569 Санкт-Петербург
down15 270 up17 182 up4 374 up6 441 down0,68 down0,71 217 Высокий
Среднее значение ТОП-10 up26 504 up29 254 up2 804 up1 534 down0,89 up0,86  
Среднее значение ТОП-100 up8 802 down7 789 down30 down-289 down0,81 down0,81  

вверх улучшение показателя к предыдущему периоду, вниз ухудшение показателя к предыдущему периоду

Средний показатель соотношения обязательств и активов ТОП-10 и ТОП-100 выше интервала нормативного значения. Шесть компаний в 2019 году показали положительную динамику движения к нормативным значениям.

Рисунок 1. Соотношение обязательств и активов и выручка крупнейших строительных компаний (ТОП-10) Рисунок 1. Соотношение обязательств и активов и выручка крупнейших строительных компаний (ТОП-10)

В течение 6 лет средние показатели соотношения обязательств и активов ТОП-100 имели позитивную тенденцию движения к интервалу нормативных значений. (Рисунок 2).

Рисунок 2. Изменение средних значений соотношения обязательств и активов ТОП-100 строительных компаний в 2014 – 2019 годах Рисунок 2. Изменение средних значений соотношения обязательств и активов ТОП-100 строительных компаний в 2014 – 2019 годах