Угроза финансовой несостоятельности контрагента существует вне зависимости от общего состояния экономики. Темы банкротства российских компаний в 2015 году мы коснулись ранее в нашей публикации «Динамика числа банкротств и регистраций компаний в России». Изучение арбитражной практики, в том числе на предмет прохождения процедуры банкротства, является обязательной составляющей проверки контрагента.

Невыполнение данной рекомендации может привести к финансовым потерям от сотрудничества с подобной фирмой.

Информация о прохождении процедуры банкротства размещается в уполномоченных государством источниках. К таковым относятся:

• Единый Федеральный реестр сведений о банкротстве (ЕФРСБ),
• База данных объявлений о несостоятельности (банкротстве) в газете «Коммерсантъ».

В Едином федеральном реестре сведений о банкротстве обязаны раскрывать информацию арбитражные управляющие согласно Федеральному закону от 30.12.2008 № 296-ФЗ «О внесении изменений в Федеральный закон «О несостоятельности (банкротстве)», внесшему изменения в статью 28 Закона о банкротстве. В соответствии с п.6 упомянутой статьи обязательному опубликованию подлежат следующие сведения:

• о введении наблюдения, финансового оздоровления, внешнего управления, о признании должника банкротом и об открытии конкурсного производства;
• о прекращении производства по делу о банкротстве;
• об утверждении, отстранении или освобождении арбитражного управляющего;
• об удовлетворении заявлений третьих лиц о намерении погасить обязательства должника;
• о проведении торгов по продаже имущества должника и о результатах проведения торгов;
• об отмене или изменении сведений и (или) содержащих указанные сведения судебных актов;
• иные предусмотренные законом сведения.

Газета «Коммерсантъ» получила статус официального издания для публикации вышеперечисленных сведений, предусмотренных федеральным законом РФ «О несостоятельности (банкротстве)» в соответствии с распоряжением правительства РФ от 21 июля 2008 года №1049-р и заключенным с Федеральной службой государственной регистрации РФ договором №25 от 01.08.2008 года. Сообщения о банкротстве и приравненные к ним сообщения публикуются в субботних номерах газеты «Коммерсантъ».

Сведения, подлежащие опубликованию при проведении процедур, применяемых в деле о банкротстве, в обязательном порядке должны содержать:

• полное наименование должника;
• адрес (место нахождения) должника;
• идентифицирующие должника сведения: основной государственный регистрационный номер (ОГРН), основной государственный регистрационный номер индивидуального предпринимателя (ОГРНИП), идентификационный номер налогоплательщика (ИНН);
• полное наименование арбитражного суда, принявшего судебный акт, дату принятия такого судебного акта и указание на наименование процедуры, применяемой в деле о банкротстве, а так же номер дела о банкротстве;
• фамилию, имя, отчество утвержденного арбитражного управляющего;
• адрес для направления корреспонденции арбитражному управляющему;
• полное наименование саморегулируемой организации, членом которой является арбитражный управляющий;
• адрес (место нахождения) указанной саморегулирующей организации;
• установленную арбитражным судом дату следующего судебного заседания по рассмотрению дела о банкротстве в случаях, предусмотренных Федеральным законом;
• иную информацию, предусмотренную законом.

Сведения, отражающие прохождение контрагентом процедуры банкротства, можно также изучать в Информационно-аналитической системе Глобас-i, которая располагает соответствующими инструментами и функционалом, позволяющим работать с огромным массивом информации.

В очередном выпуске Вестника мы поговорим об итогах 2015 года в российской экономике в контексте влияния происходивших в ней процессов на общий бизнес-климат и рассмотрим динамику регистраций новых компаний и ликвидаций, в том числе, по причинам банкротства, а также приведем примеры крупнейших по активам организаций, в отношении которых Арбитражный суд начал процедуру наблюдения.

По данным Федеральной налоговой службы, в 2015 г. по причине банкротства ликвидировано 11 213 компаний, что выше уровня 2014 г. на 7,9%, когда было ликвидировано 10 391 юридических лиц.

Всего в течение 2015 г. в России прекратили деятельность 338 258 организаций, а число новых зарегистрированных юридических лиц достигло 504 216. Соотношение ликвидированных юридических лиц к созданным организациям в 2015 г. составило соответственно 40% к 60%.

Для сравнения, в 2012 г. наблюдалась обратная тенденция: 44% созданных предприятий и 56% ликвидированных (см. рисунок 1). В последние три года отмечается превышение числа созданных компаний над числом прекративших свою деятельность организаций. Подобная тенденция является положительным индикатором для инвесторов, так как свидетельствует об активных процессах в российской бизнес-среде, которая, несмотря на все трудности, остается привлекательной.

Рисунок 1. Процентное соотношение числа новых организаций к ликвидированным за год.

Итого на 1-е января 2016 г. в стране насчитывалось 4 820 432 действующих юридических лица, что на 3,5% больше, чем на 1-е января 2015 г. (4 659 623 юридических лица). При всех сложностях, которые переживает российская экономика, деловая активность сохраняется, число новых компаний растет.

Основными регионами регистрации юридических лиц традиционно являются Москва – всего на 1-е января 2016 г. 1 110 510 ед. (23% от общего числа компаний), Санкт-Петербург - 367 607 ед. (7,6%) и Московская область - 238 977 ед. (5,0%).

Для информации: в Республике Крым зарегистрировано 28 506 предприятий, а в Севастополе - 9 352.

В 2015 г. основными причинами закрытия бизнеса были решения регистрирующего органа (181 843 случая или 54% от общего числа прекративших деятельность организаций), реорганизации (78 151 или 23%), ликвидации (60 147 случая или 18%), банкротства (11 213 случая или 3%), иные основания (6 904 случая или 2%).

Ведение финансово-хозяйственной деятельности с высоким налоговым риском, т.е. заключение сделок с недобросовестными контрагентами, приводит предприятие к включению его в план проверок налоговой службы. Проведение проверки самой «однодневки» не имеет смысла, так как подобные предприятия ведут деятельность только на бумаге, и получение в бюджет штрафов и налоговых платежей от них маловероятно. Поэтому, с их существованием пытаются бороться путем налоговых проверок контрагентов «однодневок» - реальных выгодоприобретателей. Результатом такой проверки может быть доначисление налогов, то есть признание полученной экономии по сделкам с неблагонадежной фирмой необоснованной налоговой выгодой. Итогом могут стать не только миллиарды рублей убытков, но и инициирование процедуры банкротства. Во избежание негативных последствий следует максимально тщательно выбирать и проверять контрагентов.

В минувшем году российские деловые круги потрясли факты несостоятельности знаковых в своих отраслях компаний. В таблице 1 представлены крупнейшие предприятия России по активам, в отношении которых в 2015 г. была введена процедура наблюдения. В основном это организации сферы строительства и транспорта – отраслей, наиболее остро ощутивших фактор девальвации рубля и спада потребления.

«Отличились» предприятия, работающие непосредственно с населением и поставившие под удар большое число своих клиентов. Это, прежде всего, Группа компаний СУ-155 и Авиакомпания Трансаэро.

Таблица 1. Топ-10 крупнейших по активам компаний, в отношении в которых введена процедура наблюдения в 2015 г.

ЗАО Группа компаний СУ-155 – некогда один из крупнейших застройщиков жилья в России. Компания вела деятельность в 54-х городах России, а также в Европе и странах СНГ.

7 августа 2015 г. Арбитражный суд г. Москвы принял к производству дело по заявлению АКБ Банк Москвы (ОАО) о признании несостоятельным (банкротом) ЗАО Группа компаний СУ-155. 8 сентября была введена процедура наблюдения. В октябре 2015 г. Правительством РФ создана комиссия во главе с Первым заместителем председателя Правительства Российской Федерации И.И. Шуваловым по вопросу разработки механизма санации АО СУ-155. «Правительство ведет переговоры с крупными участниками рынка, которые могут при поддержке государства и на определенных условиях спасти отдельные блоки бизнеса СУ-155» - заявил 21 октября в Госдуме первый вице-премьер Игорь Шувалов. Он объяснил, что в СУ-155 «очень много бизнеса, много заводов, которые производят строительные материалы, лифтовое хозяйство, сами подрядные организации».

В июне СКР возбудил уголовное дело в отношении гендиректора ЗАО "СУ-155" Александра Мещерякова. Он обвиняется в уклонении от уплаты налогов на доходы физических лиц с работников предприятия за 2012-2013 гг. на общую сумму более 210,5 млн руб. Позже следствие дополнительно выявило факт невыплаты налогов группой компаний СУ-155 на сумму 1,8 млрд руб. Таким образом, девелопер стал крупнейшим неплательщиком в Москве.

ОАО Авиационную компанию ТРАНСАЭРО, которая позиционировала себя как «крупнейшая частная российская авиакомпания», также постиг финансовый крах: в конце октября была завершена ее операционная деятельность. Компания выполняла пассажирские и грузовые рейсы по России, в страны Европы, Азии, Северной и Латинской Америки. Флот составлял свыше ста воздушных судов. Трансаэро являлась второй в стране по годовому пассажирообороту после Аэрофлота: за 2014 г. на своих рейсах перевезла почти 13,2 млн человек. Валовый убыток компании за III-й квартал 2015 г. составил 13 млн рублей. По итогам 2015 г. услугами перевозчика воспользовалось «последние» 11,2 млн человек.

О возможном банкротстве компании стало известно в начале октября 2015 г. после продолжительных финансовых проблем - возросшие платежи по лизингу судов, курсовые разницы, спад пассажиропотока по международным направлениям, привели к образованию огромной задолженности. Все попытки санации или слияния не привели к успеху. Министерство транспорта России по итогам проверки аннулировало сертификат Трансаэро на авиаперевозки с 26 октября 2015 г.

Девальвация рубля и снижение потребительского спроса вынудили ООО Столичный ювелирный завод (производственный актив ювелирного завода Адамас - изготовителя олимпийских медалей) начать серьезно сокращать планы по развитию розничного бизнеса, и заморозить развитие в России французских брендов Agatha и APM Monaco. Однако антикризисные планы не уберегли компанию от серьёзных финансовых проблем. 1 октября 2015 г. в ООО Столичный ювелирный завод было введено наблюдение по иску воронежского ООО ЗолоТорг. Эта компания раньше называлась ООО Адамас-Классик, и в июне она сама была признана банкротом.

В целом рынок ювелирных изделий в России в натуральном выражении снизился за девять месяцев 2015 г. более чем на 20%, а в денежном - примерно на 5%, что сказывается на всех ювелирных компаниях негативным образом.

Таким образом, политика быстрой экспансии и захвата рынка в сегодняшних условиях может сыграть злую шутку с представителями крупнейшего бизнеса, имевшими до недавнего времени репутацию «надежной», «успешной» и «стабильной фирмы». Подобные примеры подтверждают необходимость учитывать волатильность* на валютном рынке, прогнозировать рост или падение продаж, рассчитывать кредитные риски и риски сотрудничества с контрагентами.

Подводя итоги, следует отметить, что плохая внешнеэкономическая конъюнктура, спад ВВП, промышленного производства и потребительского спроса не привели к значительному росту случаев прекращения деятельности компаний по факту признания их банкротами. На протяжении последних трех лет фиксируется превышение количества созданных компаний над числом прекративших свою деятельность, в том числе в результате банкротства.

*Волатильность - показатель, характеризующий степень изменчивости цены объекта относительно его среднего значения за определенный период времени. Данный показатель играет важную роль в задачах оценки потенциального риска и доходности инвестиций.