Исламский банкинг в России: сделан шаг навстречу через исламский лизинг

Реалии развития экономики подтолкнули специалистов к поиску новых банковских инструментов. В последнее время все чаще звучит предложение о создании в России исламского банкинга. Под исламским банкингом понимается способ ведения банковских дел, который согласуется с религиозными правилами ислама. Главным из таких является отказ от получения процентов при кредитовании, депозитах. Кроме того, в исламском мире запрещены корпорации, занимающиеся производством алкоголя и табака; деятельность, связанная с колдовством; спекуляция; азартные игры. 

Возникает вопрос, за счет чего растет доход исламского банка? Финансовое учреждение выделяет денежные средства под инвестиционные проекты. Вкладывая их, предприниматель получает определенную прибыль, частью которой он делится с банком. И банк, в свою очередь, с вкладчиком. В этой связи в исламском мире реализуются различные специфичные формы, например: мушарака и мудараба (совместное и доверительное управление), мурабаха (продажа с отсрочкой платежа), сукук (беспроцентные исламские облигации), такафул (страхование) и другие.

По состоянию на сегодняшний день в России имели место единичные случаи внедрения исламского банка. Однако в итоге все они оказались неудачными. Главными причинами эксперты считают трудности, связанные с российским законодательством, отсутствие поддержки со стороны правительства, а также проблемность развития исламского банкинга в стране, в которой большинство граждан не исповедуют ислам. 

Тем не менее, определенные черты исламского банкинга в России могут быть претворены в жизнь через так называемые «исламские окна». Суть основывается на сотрудничестве с филиалом стандартного банка, который осуществляет свою деятельность в соответствии с шариатом. Так, например, в 2011 году Банк «АК Барс» успешно организовал размещение средств синдицированного финансирования*, привлеченного в рамках исламской сделки Мурабаха на сумму 60 млн долларов США – это сделка признана лучшей 2011 года. 

*Синдицированное финансирование — финансовый продукт, в рамках которого кредит предоставляется заёмщику по меньшей мере двумя кредиторами (синдикатом кредиторов), участвующими в данной сделке в определённых долях в рамках, как правило, единого кредитного соглашения. Гибкость структуры позволяет использовать данный вид финансирования практически под любой проект и нужды заемщика. 

В 2012 году открылось исламское окно в нижегородском «Эллипс банке» (по данным Информационно-аналитической Системы Глобас-i прекратил свою деятельность в результате присоединения в конце 2014 г. к АКБ «Российский капитал»). Еще ранее инвестиционное подразделение ВТБ «ВТБ Капитал» готовило выпуски исламских облигаций сукук. В 2014 году принято решение открыть отдел исламского финансирования в банке «МБА-Москва». Однако в целом услуги исламского банка в России так и не приобрели массовый характер.

В сегодняшних условиях экономического кризиса, при снижающемся курсе рубля к доллару США, многие отечественные институты испытывают недостаток ликвидности. Данная ситуация спровоцировала необходимость поиска и внедрения новых направлений сотрудничества, среди которых является исламская экономика. В настоящее время вопрос внедрения в России исламского банкинга находится лишь на стадии обсуждения, и пока принятие отдельного законопроекта о нем откладывается.

Вместе с тем депутатский корпус рассматривает отдельные инструменты финансирования по шариату, в частности исламский лизинг. В ноябре 2015 года в Государственную думу внесен законопроект, определяющий правила совершения лизинговых сделок согласно нормам исламского финансирования. Так, положения законопроекта исключают заключение одновременно двух сделок в отношении одного имущества (аренда и купля-продажа). В этой связи предлагается осуществлять переход права собственности, как договором лизинга, так и отдельным договором купли-продажи. Последний вариант как раз и соответствует нормам шариата.

Эксперты видят, что закрепление на законодательном уровне норм исламского финансирования будет способствовать преодолению барьеров в деловых отношениях со странами мусульманского мира. Положительным можно отметить также то, что ЦБ РФ поддержал проведение эксперимента по внедрению исламского банкинга в ряде регионов.